FNCE 3171:固定收益和另类投资
学生学习设计和分析固定收益证券和另类投资。强调了利率、信用风险和产品特征在这些资产估值中的重要性。课程主题包括固定收益投资介绍、固定收益市场、收益率曲线、债券定价、估值和波动、企业和个人信用分析、资产支持证券、房地产、对冲基金和私募股权。
学习成果
- 检查和描述债务工具的各种类型和结构。
- 区分不同类型的债券发行者。
- 解释各种固定收益证券的量化指标，包括价格、到期收益率和存续期。
- 研究固定收益证券的风险-收益特征。
- 运用信用分析的4c(能力、抵押品、契约和特征)。
- 解释资产支持证券是如何产生的。
- 对比另类投资资产类别与传统股票和债券投资以及它们在投资组合中的角色。
- 用各种方法估计房地产投资的价值。
- 对比不同的私人股本和对冲基金的策略、费用、结构和基准。
课程主题
- 单元一:确定固定收益证券的特征
- 单元2:固定收益市场
- 单元3:固定收益估值
- 单元4:风险与回报
- 单元5:信用分析基础
- 单元6:资产支持证券
- 单元7:另类资产类别
- 单元8:房地产
- 单元9:对冲基金
- 单元10:私募股权
所需文本和材料
学生须自行购买下列电子教材:
佩蒂特，B.，平托，J. E.，皮里，W. L.， CAIA协会，钱伯斯，D. R.，卡泽米，H.，……安森，M. J.(2018)。固定收益和另类投资．霍博肯(新泽西州):约翰·威利父子公司
类型:电子教科书:ISBN: 9781119545255
所需的电子教材可直接从香港邮政的TRU书店，在“数码接达码及网上组件搜寻引擎”下搜寻有关课程。
评估
请注意，如果你的课程有期末考试，你需要向在线监考服务ProctorU或亲自批准的考试中心支付费用。请联系exams@tru.ca有任何问题。
为了顺利完成这门课程，学生必须在整个课程中取得50%或以上的及格成绩而且强制性期末考试成绩达到50%或以上。
| 作业1:固定收益证券、市场与估值 | 15％ |
| 作业2:固定收益风险与回报、信用分析和资产支持证券 | 10％ |
| 作业3:提案和研究论文 | 20％ |
| 期末考试(强制) | 40% |
| 总计 | 100％ |
开放学习教师信息
一个开放学习的教员可以帮助学生。学生将在课程开始时收到必要的联系方式。